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ルックバックオプション
ルックバックオプションとは、ある一定期間において一番安い価格で買える権利(コール)、あるいは高い価格で売れる権利(プット)を買ったり売ったりするオプション取引のこと。
マーケットが乱高下するほど収益をあげることができ、逆にマーケットに変動がなくトレンドがないと収益を上げることができない。
リーマンショック(サブプライム危機)の時は、トレンドフォロー戦略は他の戦略と比べて圧倒的な成績を上げている。この時期にプラスの成果を出しているのは、空売り・グローバルマクロ戦略・マネージドフューチャーである。
関連用語: コールオプション 、 プットオプション 、 トレンドフォロー 、 グローバルマクロ 、 マネージドフューチャー