レバレッジ型上場投資信託

レバレッジ型上場投資信託とは、指標とする株価の数倍の値動きを目指した投資信託のこと。これに対し インデックスファンド は、指標とする株価と同等の動きをすることを目標としている。

身近な部分では「日経レバレッジ」がある。日経レバレッジは上場しており、他の株式と同じように市場で売買できる。「インバース」という、相場が上昇すると価格が下落し、相場が下落すると価格が上昇するという値動きをするETFもある。

ブルベアファンドなどでは日時ベースでの価格変動を2倍としているため、長期的には投資対象の2倍の成果にならない。もみ合い相場のように価格の上下が続く局面では成績が低迷しやすい。一方で下げの少ない上昇相場では非常に高いリターンになりやすい。

ハイリスクハイリターンの運用のため、自分のリスク許容度を理解したうえで投資する必要がある。

近年バランス型ファンドにもレバレッジ型投資信託が作成されてきており、注目が高まっている。

関連用語： インデックスファンド 、 ETF／上場投資信託 、 投資信託